【澳幣6年期繳儲蓄險】富邦人壽澳利威外幣利率變動型增額終身壽險(FIJ)，報酬率分析－黃大偉理財研究室

【澳幣6年期繳儲蓄險】富邦人壽澳利威外幣利率變動型增額終身壽險(FIJ)[第10年末IRR=2.42%]

富邦人壽澳利威外幣利率變動型增額終身壽險(FIJ)是6年期繳的增額利率變動型保單，並無還本金的設計，如宣告利率維持3.4%不變,在無高保費折扣的條件下，第6年末+1天的IRR=1.34%，第10年末的IRR為2.42%。

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下面我們先來對ＩＲＲ做一個簡單的介紹：

ＩＲＲ（內部報酬率）：即是年化報酬率，但為何稱之為內部報酬率呢？銀行定存是把一筆資金存入銀行帳戶，依據銀行給的年利率，可以計算得到n年後的本利和= 本金*(1+年利率)^ⁿ，但保單卻是反過來的，保單建議書上，不會告訴您真實的年化報酬率，但它會給你在第６年末後或１０年末後所會拿到的總解約金。ＩＲＲ利用折現率的方式由該年度的解約金，經過時間及所繳保費三個已知的數字來反推這張保單的年化報酬率。Excel有提供IRR的函數，非常方便使用。

投保規則

投保年齡	0~75
繳費年期	6
保險年期	20年
繳別	年繳、半年繳、季繳、月繳
最低投保額度	3,000澳幣
保險期間	終身(至被保險人保險年齡到達一一○歲之保單週年日止)

宣告利率

3.4%(2018/8月)

附加費用率

附加費用＝當期保險費 × 附加費用率

最高 9.94%，最低7.64%

保費折減

(1) 首/續期指定金融機構帳戶自動轉帳者，享有保險費費率折減1%。

(2) 高保額折減

繳費期間	基本保額	高保額折扣
6	2萬澳幣~4萬澳幣(不含)	1.0%
6	4萬澳幣以上	1.5%

解約費用率

第一保單年度	第二保單年度	第三保單年度	第四保單年度	第五保單年度	第六保單年度	第七保單年度起
25%	20%	15%	10%	5%	1%	0%

申請解約時：解約費用 =【申請解約時之保單價值準備金】×【當年度之解約費用率】。

※早期解約對保戶是不利的。

IRR內部報酬率分析(宣告利率以3.4%為例)

以下 IRR的計算以富先生(40歲)投保本商品基本保額4.5萬元澳幣，繳費6年，年繳保費為21,928美元 (假設首期以匯款，續期以金融機構轉帳繳交保費，並符合高保費折扣, 共享有2.5 %保費折扣 , 折扣後保費為21,380澳幣)，選擇每年增值回饋金分享方式皆為購買增額繳清保險金額。

(1) 保額< 2萬澳幣，無高保費折扣，金融機構轉帳繳交保費，享1%保費折減，共計1%保費折扣

保單年度末	IRR	保本率
1	-55.06%	44.94%
2	-24.31%	66.49%
3	-11.77%	78.25%
4	-5.18%	87.70%
5	-1.23%	96.37%
6	1.05%	103.73%
6年末+1D	1.34%	104.78%
7	1.79%	108.34%
8	2.07%	112.02%
9	2.28%	115.83%
10	2.42%	119.77%
20	2.98%	167.33%
30	3.13%	233.77%

(2) 保額2萬～4萬澳幣，享高保費折扣1%，金融機構轉帳繳交保費，享1%保費折減，共計2%保費折扣

保單年度末	IRR	保本率
1	-54.60%	45.40%
2	-23.77%	67.17%
3	-11.30%	79.05%
4	-4.79%	88.59%
5	-0.89%	97.36%
6	1.34%	104.79%
6年末+1D	1.63%	105.85%
7	2.01%	109.44%
8	2.26%	113.16%
9	2.43%	117.01%
10	2.56%	120.99%
20	3.04%	169.04%
30	3.17%	236.16%

(3) 保額4萬澳幣以上，享高保費折扣1.5%，金融機構轉帳繳交保費，享1%保費折減，共計2.5%保費折扣

保單年度末	IRR	保本率
1	-54.37%	45.63%
2	-23.50%	67.51%
3	-11.06%	79.46%
4	-4.59%	89.05%
5	-0.72%	97.85%
6	1.49%	105.33%
6年末+1D	1.77%	106.39%
7	2.13%	110.00%
8	2.35%	113.74%
9	2.51%	117.61%
10	2.63%	121.61%
20	3.07%	169.91%
30	3.19%	237.37%