黃大偉理財研究室

【台幣3年期繳儲蓄險】 新光人壽鑫利多喜利率變動型終身還本保險 [第十年末年化報酬率為1.95%~2.07%]

新光人壽鑫利多喜利率變動型終身還本保險是3年期繳的增額還本型利變型保單，有年配息的生存還本金，並且增值回饋分享金在第7年後可改為現金給付，加大現金配息率。儲蓄險把年配息保單稱之為還本型保單，年年會給付生存保險金 。

生存保險金給付規定

被保險人於本契約有效期間內，自第一保單年度起至 保險年齡達109歲之每一保單年度屆滿之翌日仍 生存，新光人壽按下列約定，給付生存保險金：  

(1) 繳費期間內，每一保單年度屆滿之翌日：表定年繳保險費的1.2%乘以保險金額（以萬元為單位）， 再乘以已經過保單年度數後所計得之數額。  

(2) 繳費期間屆滿後，每一保單年度屆滿之翌日：表定年繳保險費的3倍乘以1.2%，再乘以保險金額（以萬元為單位）後所計得之數額。  

條款通常都把簡單的事說的很複雜以求嚴謹，且是以保額為計算基礎而非保費。生存還本金和累積所繳總保費的比例即為年配息率，版主已換算如下，但這個數字會依有無高保費折扣及投保年齡有些許差異，在此就不多著墨！

生存還本金配息率分析

如果以富小姐40歲女為例， 選擇投保「 新光人壽鑫利多喜利率變動型終身還本保險 」，基本保險金額46萬元，繳費期間3年，折扣後年繳保費為 500,433 元，增值回饋分享金在第7年度後選擇方式為現金給付

註:(1) 年現金配息金額=月配息金額x12=當年度增值回饋金之現金給付+當年度生存還本金。

(2) 解約金除了基本及累積增加保額的現金價值，亦包含當年度增值回饋金之現金給付及當年度生存還本金。

第6年末後開始，年配息率可達2.77%(1%高保費折扣)，但會隨著保險年度而逐年遞減，解約金會逐年減少，不過要到保單年度60年後，才會低於累積所繳保費。

另外，要注意的是利變型保單有二種利率，要買儲蓄險保單，對保單的利率，一定要有基本認識。

(1) 預定利率：即設保險公司的預估投資報酬，為固定利率，在保單設計時就己決定，當資金運用的實際收益率(市場利率)低於預定利率時，保險公司會產生利差損；反之，則為利差益。

(2) 宣告利率：為變動利率，係依據該保單所屬帳戶累積資產的狀況並參考 市場利率訂定之，並無最低利率的保證。保險公司會定期公布各商品適用之宣告利率，該利率之適用期間會依商品設計有所不同(常見為1個月或1年)。

宣告利率之目的在於建立對保戶之利率回饋機制，讓保戶得於市場利率上升時，可能因該保單對應之資產投資績效超過保單預定利率而額外享有增加保額等回饋，不會因而提前解約。宣告利率高於預定利率的部分，在利變壽險保單中，就是以增值回饋分享金來呈現。當宣告利率高於預定利率時，保戶可得到額外收益，反之，則沒有額外收益。