黃大偉理財研究室

【美元６年期繳儲蓄險】中國人壽薪美滿美元利率變動型終身壽險，報酬率分析[第10年末IRR=2.77%]

中國人壽薪美滿美元利率變動型終身壽險(定期給付型)」 可做3、6、12年期繳的保單，本文以6年期為例，在無高保額或高保費折扣下，第６年末+1天的 IRR 年化報酬率接近1.65%, 但第10年末可達 2.77% 。

值得注意的是，這張保單為定期給付型，也就是 身故保險金、全殘廢保險金 可選擇分期定期給付， 保戶可依不同受益人或被保險人的需求，指定不同的給付比例和給付年期。分期定期保險金給付期間依本契約約定書約定之給付期間，該期間 為五年、十年、十五年、二十年及二十五年等五種選擇。這種分期給付身故保險金的方式，可以確保受益人不會一次把錢花掉，又能兼顧生活所需要的費用。

投保規則

宣告利率 

3.75% (2018/12)

3.70% (2018/04)

附加費用率 

最高12.68%，最低6.79%

保費折減

(1) 首/續期指定金融機構帳戶自動轉帳者，享有保險費費率折減1%。

(2) 高保額折減(6年期)

2.5萬≦保額＜6.5萬 0.5%，

6.5萬≦保額 1％

預定利率

(1) 繳費期間為3年者，年利率1.75%。

(2) 繳費期間為6年或12年者，年利率2.50%。

解約費用率

6年期歷年解約費用率

※解約費用＝申請解約之保單價值準備金 x解約費用率

IRR內部報酬率分析（宣告利率以3.75%為例)

富小姐(40歲)投保「中國人壽薪美滿美元利率變動型終身壽險（定期給付型）」，繳費期間6年期，保險金額25,000美元，原始年繳保費為6,560美元，高保額折扣0.5%，首/續期保費指定金融機構帳戶自動轉帳，享有保險費費率折減1%，折扣完實繳保費為6,462美元，增值回饋分享金選擇方式為以繳清保險方式增加保險金額

IRR＝內部報酬率，年化報酬率，如果還是不明白的朋友，也可以把IRR視為保單的真實利率，相當於銀行的定存利率

保本率＝ 該年度末解約金除以累積所繳保費，如某年度末的保本率為100%，則代表保戶在該年度末時，可拿回所繳保費的100%，即損益平衡

(1) 投保金額未滿2.5萬美元， 無高保費折扣，自動轉帳享有保險費費率折減1%，共計１％折扣

(2) 投保金額2.5萬美元以上，未滿6.5萬美元， 高保額折扣0.5%，自動轉帳享有保險費費率折減1%，共計１.5％折扣

(3) 投保金額6.5萬美元以上， 高保額折扣1%，自動轉帳享有保險費費率折減1%，共計2％折扣

中國人壽薪美滿美元利率變動型終身壽險，以報酬率而言, 在無高保費折扣的在條件下，第6年末保本，第７年度末後報酬率才能接近美元的定存利率(2.10%~2.15%)，整體表現一般。