【美元６年期繳儲蓄險】新光人壽美富多喜外幣利率變動型終身壽險,內部報酬率分析

新光人壽美富多喜外幣利率變動型終身壽險，可做2/6/10期繳，並無生存還本金設計，但有保險費的豁免-符合「2~6級殘廢」者豁免未來各期保險費，第8年末解約金已高於身故保障的金額，已沒有危險保額的存在，是儲蓄為主的保單，本文以6年期繳為例來做保單報酬率分析

新光人壽美富多喜外幣利率變動型終身壽險在2020年1月變更了保單條款的變更，109改版主要改變把６年繳費的預定利率由2.5%調降至2.25%➔  在未發生宣告利率降至2.25%以下的情況下,並不影響保單報酬率。預定利率可視為保單的保證利率，2.25%的保證利率算是相當高。

要注意的是利變型保單有二種利率，要買儲蓄險保單，對保單的利率，一定要有基本認識。

利變儲蓄險保單以宣告利率為保單利率。宣告利率即為保險公司運用收取保費去投資所得到的實際投資報酬率（年化報酬率），並不是固定的也非保證利率，會定期宣告且會變動。保險公司會定期（1個月或1年)公布各商品適用之宣告利率，不同保單的宣告利率也不一定相同。

利變壽險保單除了有宣告利率外，還是會有預定利率。當宣告利率高於預定利率時，保戶可額外享有增值回饋金回饋，保單價值準備金依宣告利率以複利增值；當宣告利率如低於預定利率，就不會有增值回饋金，保單價值準備金則依預定利率以複利增值。因此預定利率常被視為保單最低的保證利率。

預定利率的調降

2020年起壽險業新契約責任準備金利率將調降1碼至2碼，當保單責任準備金利率越低，壽險公司預先提存資金壓力會越大，因此壽險公司也會以調降保單的預定利率的方式來因應。以利變保單而言，在宣告利率高於預定利率的情況下，保單現金價值的投資報酬率，還是由宣告利率決定，但預定利率為保單的最低保證利率，預定利率降低，最低保證利率也就變低。

純儲蓄險2020年7月消失

另外在2019年12月保險局為了限縮高利儲蓄險保單訂出最低「傳統型人壽保險死亡保障」門檻，也就是死亡保額對保價金或帳戶價值的比例。保險人16歲到30歲以下，死亡保額至少要在保價金的190%，31歲到40歲是160%，41歲到50歲是140%，51歲到60歲是120%，61歲到70歲是110%，71歲到90歲是102%，90歲以上才回到100%，並預計2020年7月1日上路。因此7月過後的新推出的儲蓄型保險會含有高保額的壽險，不再有純儲蓄險，保單儲蓄的複利增值能力會大打折扣，且保費只會一年比一年貴。

保單短評(宣告利率=3.30%)