【美元４年期繳儲蓄險】中國人壽鑫美滿外幣利率變動型終身壽險(美元)」，報酬率分析

「 中國人壽鑫美滿外幣利率變動型終身壽險」是4年期繳的增額型的壽險保單，在2019年3月時推出，為以儲蓄增值為主的保單，並無生存還本金的設計。另有２到６級失能豁免保費的額外保障。

這張保單並無還本金的設計，如果買保單是為了資產增值的人，應選擇沒有還本金設計的保單，但如有年配息的需求，則不同。不同保單有不同的功能性，沒有絕對的好壞之分。但要注意的是，高配息保單相對於不還本保單，總體報酬率將更具優勢。

另外，要注意的是利變型保單有二種利率，要買儲蓄險保單，對保單的利率，一定要有基本認識。

(1) 預定利率：即設保險公司的預估投資報酬，為固定利率，在保單設計時就己決定，當資金運用的實際收益率(市場利率)低於預定利率時，保險公司會產生利差損；反之，則為利差益。

(2) 宣告利率：為變動利率，係依據該保單所屬帳戶累積資產的狀況並參考 市場利率訂定之，並無最低利率的保證。保險公司會定期公布各商品適用之宣告利率，該利率之適用期間會依商品設計有所不同(常見為1個月或1年)。

宣告利率之目的在於建立對保戶之利率回饋機制，讓保戶得於市場利率上升時，可能因該保單對應之資產投資績效超過保單預定利率而額外享有增加保額等回饋，不會因而提前解約。宣告利率高於預定利率的部分，在利變壽險保單中，就是以增值回饋分享金來呈現。當宣告利率高於預定利率時，保戶可得到額外收益，反之，則沒有額外收益。

投保規則

宣告利率

3.70% (2019/7月)

3.75% (2019/3月)

預定利率

2.5% 

附加費用率

7.76%~10.40%

保費折扣

(1) 首、續期轉帳優惠　：1.5％

(2) 高保額折扣

解約費用率

申請解約時：解約費用 =【申請解約時之保單價值準備金】×【當年度之解約費用率】。

※早期解約對保戶是不利的。

IRR內部報酬率分析 (宣告利率以3.70%為例)

金先生（40歲）投保「中國人壽鑫美滿外幣利率變動型終身壽險(美元)」，保險金額11,284美元，以繳費期間4 年期為例，原始年繳保費為10,256美元，經相關費率折減(首、續期轉帳優惠1.5％+高保額折扣1%)後首、續期年繳保費為10,000美元，，增值回饋分享金選擇方式為以繳清保險方式增加保險金額)

IRR＝內部報酬率，年化報酬率，如果還是不明白的朋友，也可以把IRR視為保單的真實利率，相當於銀行的定存利率

保本率＝ 該年度末解約金除以累積所繳保費，如某年度末的保本率為100%，則代表保戶在該年度末時，可拿回所繳保費的100%，即損益平衡

 (1)基本保額未達0.5萬元》無高保費折扣，保費首、續期自動轉帳享1.5%折減，共計1.5%保費折扣